上半年以來，全球與中國的信息化需求均呈快速增長態(tài)勢。盡管宏觀經(jīng)濟尚存在二次探底的不確定性，但信息化需求占經(jīng)濟比重的不斷提高、產業(yè)結構調整與升級帶來新興產業(yè)的發(fā)展機遇，以及國家相關政策的扶持刺激，都為我國IT業(yè)的持續(xù)增長提供了保障，相應板塊的投資機會也不斷涌現(xiàn)。
IT業(yè)：中國市場增勢迅猛
全球知名市場調研機構Gartner與IDC近期相繼調高了對今年全球IT支出增速的預期。根據(jù)IDC近期發(fā)布的調研報告預計，中國將成為全球IT支出增長最快的地區(qū)之一，2010年IT支出增速將達到13．7％。
另一家調研機構Gartner發(fā)布的報告也顯示出了這一趨勢。根據(jù) Gartner的報告預計，2010年中國IT支出將達到2176億美元，增長5．9％，占到全球的6．4％。Gartner預計，2010年中國IT支出中最大的部分在通信領域（1582億美元），其次為計算機硬件（430億美元），IT服務（94億美元），軟件（62億美元）占比最小。中國的IT服務和軟件占比均大幅低于全球平均。Gartner預計在未來3年里，這兩個領域增速將更快。
電信：掘金移動互聯(lián)網(wǎng)應用服務領域
隨著我國3G用戶規(guī)模的大幅增加，移動互聯(lián)市場規(guī)模也在快速增長。根據(jù)艾瑞咨詢發(fā)布的報告顯示，我國移動互聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模今年一季度環(huán)比增長5％，同比增長29％，達到44．9億元。根據(jù)艾瑞的預計，今年移動互聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模增速為34％，規(guī)模將達到198．2億元，未來三年復合增速達到41％。從業(yè)務類型上看，手機游戲、手機電視、移動支付、移動IM、移動電郵、位置服務、二維碼等新業(yè)務新應用層出不窮。
國泰君安分析師認為，2009—2011年，我國電信增值業(yè)務市場的增長速度將明顯加快，并形成新一輪中國電信業(yè)的產業(yè)轉型格局。以移動支付為例，在移動支付價值鏈中，參與者眾多，包括移動運營商、商業(yè)銀行、第三方支付服務提供商、芯片制造商、手機制造商、設備終端提供商、商戶和手機用戶等多個環(huán)節(jié)。移動支付將移動的便攜性和電子支付的自主性相結合，龐大的移動用戶和銀行卡用戶數(shù)量對移動支付的發(fā)展提供了良好的基礎。因此，移動支付所蘊藏的市場潛力巨大。
計算機：新技術帶來新機遇
計算機行業(yè)在2010年迎來新的發(fā)展機會。首先，世界經(jīng)濟重新進入穩(wěn)定快速的增長軌道，這為信息技術行業(yè)提供一個較為良好的發(fā)展環(huán)境。個人收入的不斷增長以及企業(yè)用戶的信息化產品需求為整個行業(yè)的復蘇提供了良好的市場空間。
其次，計算機行業(yè)作為信息技術產業(yè)的一個子行業(yè)，在未來國家新興產業(yè)布局、產業(yè)結構調整、消費結構調整中的戰(zhàn)略地位得到進一步確立，取得了政府在政策和經(jīng)濟上的進一步大力支持，從而獲得了更多的社會資源和發(fā)展機遇。這也將使計算機軟硬件產品的市場空間得到大大拓展。
第三，在物聯(lián)網(wǎng)、云計算、三網(wǎng)融合等新興概念的推動下，新的電子信息技術和產品將不斷得到開發(fā)和推廣應用，從而為計算機行業(yè)的結構調整和技術升級提供巨大的推動力。
互聯(lián)網(wǎng)：電子商務領銜網(wǎng)絡經(jīng)濟
根據(jù)艾瑞咨詢發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2010年第一季度中國網(wǎng)絡經(jīng)濟市場規(guī)模達到353．4億元，同比增長67．9％，增速快于之前各季度的增長率。這表明中國網(wǎng)絡經(jīng)濟的發(fā)展正處于快速上升期。從各細分行業(yè)的發(fā)展勢態(tài)來看，一季度電子商務行業(yè)增速居前，市場份額達到26．1％；網(wǎng)絡游戲市場份額為22．4％，位居第二；網(wǎng)絡廣告受到春節(jié)假期的季節(jié)性因素影響，市場份額有所下滑，為18．0％。根據(jù)艾瑞的分析，結合電子商務巨大的成長潛力，電子商務正成為帶動網(wǎng)絡經(jīng)濟發(fā)展的最大推動力。
艾瑞認為，今年第二季度，中國網(wǎng)絡經(jīng)濟的市場規(guī)模有望突破420億元，同比增速達到68％。今年二季度的多個小長假以及上海世博會的召開，給我國的網(wǎng)絡經(jīng)濟帶來了新的動力。除電子商務繼續(xù)領銜網(wǎng)絡經(jīng)濟的增長外，網(wǎng)絡廣告及搜索引擎的市場份額均將有所回升。因此，互聯(lián)網(wǎng)的不斷普及與互聯(lián)網(wǎng)應用的日益廣泛將推動互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟在下半年保持快速增長。
傳媒：緊扣三網(wǎng)融合與數(shù)字出版兩大投資主題
繼2009年9月國務院頒布《文化產業(yè)振興規(guī)劃》之后，2010年上半年國家先后出臺《關于金融支持文化產業(yè)振興和發(fā)展繁榮的指導意見》、《關于進一步推動新聞出版產業(yè)發(fā)展的指導意見》、《關于促進電影產業(yè)繁榮發(fā)展的指導意見》、《電視劇內容管理規(guī)定》、三網(wǎng)融合試點方案等相關產業(yè)政策，大力推進傳媒行業(yè)的市場化和資本化改革步伐，大力推動文化與金融對接。各地政府也紛紛醞釀和出臺扶持文化產業(yè)發(fā)展的細則和配套措施。這些都為傳媒行業(yè)的加快發(fā)展營造了非常好的外部環(huán)境。
另一方面，在傳媒行業(yè)市場化、資本化改革浪潮下，伴隨著“新聞出版改制企業(yè)倒計時”、“三網(wǎng)融合”等改制和產業(yè)升級壓力，2010年傳媒行業(yè)上市公司資源得到有效擴容。這為國內投資者分享傳媒行業(yè)的成長提供了可能性。
投資策略：關注信息化龍頭企業(yè)
二級市場方面，對于我國IT業(yè)的高速增長態(tài)勢，國泰君安的分析師表示，可繼續(xù)關注行業(yè)信息化的龍頭企業(yè)，尤其看好下游應用行業(yè)集中于電信、金融、交通、安防等領域的上市公司。3G牌照的發(fā)放給移動互聯(lián)網(wǎng)提供了良好的發(fā)展機遇，電信運營商、設備制造商、系統(tǒng)集成商、軟件服務商、提供增值服務的SP和CP等在內的移動互聯(lián)網(wǎng)產業(yè)鏈上的各個環(huán)節(jié)的增長值得期待。看好在不同行業(yè)應用領域具有較強業(yè)務優(yōu)勢，能夠憑借核心競爭能力實現(xiàn)業(yè)績的持續(xù)穩(wěn)定增長，且估值有比較優(yōu)勢的相關公司。
另一方面，在政府、電力、醫(yī)療等IT支出穩(wěn)定的下游行業(yè)以及互聯(lián)網(wǎng)、軟件服務等子行業(yè)處于領導地位的企業(yè)也是關注的重點。
